近期，财经、行业媒体先后发布了多份2022年光伏组件出货（预估）Top10、Top15排行榜。

综合几份榜单的数据可以看到，榜单上的除了个别公司的组件出货数据略有出入外，Top5的席位基本无太多变化，都是业内熟悉的老面孔。

(相关资料图)

具体来看，隆基绿能以45GW+的组件出货排名榜首，低于2022年初瞄定的50-60GW出货目标，紧随其后的是天合光能（约43GW）、晶科能源（41.3-43.5GW）、晶澳科技（40-41GW）、阿特斯（21GW）。

变化1：分层

从上述预估出货的数据上可以清晰看到，如今的光伏组件市场已经发生了变化。第一个变化，就是被全球组件厂商出现分层。第一梯队出货优势明显，第二、第三梯队出货被甩在身后。

隆基、天合、晶科和晶澳已经迈入40GW组件出货俱乐部，4家头部厂商的出货就达172.5GW，远高于阿特斯、东方日升、正泰新能、通威太阳能、一道新能和环晟光伏等6家企业的出货量。

第三方数据，2022年TOP 10组件企业的总出货预计超过240GW，相比2021年的出货规模约160GW，同比增长超过50%。可以看到，隆基、天合、晶澳和晶科4家企业的出货就超过了2021年全年水平，占Top10厂商240GW出货的71.87%。这可以说，全球光伏组件的产能和出货主要集中在CR4手里。

变化2：掉队

从2022年组件出货排行榜可以看到，身为全球光伏组件CR5一员，阿特斯已经开始掉队。2022年其出货预估为21GW，全年出货尚不及隆基、天合、晶科的一半，与F4的之间的差距正在拉大。

对比2021年年组件出货排行榜，我们发现阿特斯的“掉队”较为明显。2021年报显示，阿特斯14.5GW的组件出货虽不及隆基（38.52GW）的一半，但未落到不及晶澳（25.45GW）、天合（24.8GW）、晶科（22.23GW）一半的地步。

同时，隆基、天合、晶澳、晶科、通威大举扩大组件产能之下，尚德电力、亿晶光电、中利腾晖等传统组件厂商与前者的组件产能差距也不断被扩大，即便这些二、三线厂商也在扩大，但幅度终不如财大气粗的隆基等厂商大。

变化3：组件F4差距缩小

对比2021年隆基组件出货排行榜，还能发现一个变化的全球组件Top4之间的出货差距正在缩小。2021年隆基出货38.52GW，比排名第二的晶澳高出13.07GW，领先优势十分明显。2022年隆基出货45GW+，比排名第二的天合多了约3-5GW，差距在“毫厘”之间。

实际上，进入2022年，隆基、天合、晶澳和晶科组件四大天王之间的出货量就不相伯仲。举例来说，据2022半年报，晶科能源（18.21GW）重夺了组件出货冠军的宝座，天合以18.05GW出货排名第二，隆基绿能出货18.02GW掉到了第三，晶澳科技15.67GW排名第四，阿特斯8.69GW排名第五，东方日升5.7GW排名第六。

此后，据2022年三季报数据整理，隆基绿能以30GW+组件出货重夺第一宝座，天合28.79GW出货稳居第二，晶科28.5GW又跟隆基换了个位置，晶澳27.10GW稳居第四，四家公司之间的差距也是微乎其微。

变化4：“新一线”崛起

对比2021年的出货数据，可以发现2022年组件出货TOP 10排行榜多出了两张“新面孔”，一个是刘勇创立的一道新能，另一个是通威太阳能，而2021年仍在榜上的尚德电力则已排到10名开外。

一份榜单显示，2022年通威太阳能以约9GW的出货排名第8，一道新能以8.5GW出货排名第9，排名第10的是出货7GW+的环晟光伏。

三峡资本战略入股的一道新能不容小觑。2022年一道新能全年组件中标项目规模超10GW。其中，包括中广核2.1GW、三峡1.3GW+、华润600MW，以及华能、国家电投、大唐等30个左右的采购项目。

截止2022年底，一道新能高效电池、组件产能分别达20.5GW。

新上榜的通威太阳能实力更为强劲，其在2022年先后中标国家电投、华润电力、国家能源集团几大央企订单，总规模超8GW。

目前，通威拥有13GW组件产能，到2023年底将形成80GW组件产能，总体组件规划产能为100GW。近日，通威盐城25GW组件项目已经开工。

通威太阳能最大的长板，在于拥有上游硅料成本优势。

光伏观察人士、兴储世纪总裁助理刘继茂对媒体表示，通威股份是此前硅料涨价潮中的“最大赢家”之一，公司可以从硅料环节赚钱来补贴组件，与其他组件企业打价格战、抢夺市场份额。

变化5：市场重新洗牌

目前，全球光伏组件F4之间组件产能、出货相差不多。截至2022年底，隆基、天合、晶科和晶澳的组件产能分别为85GW、65GW、65GW和50GW。

不过，隆基、晶澳先后抛出了超400亿元的扩产计划。隆基拟建100GW硅片、50GW电池，晶澳科技预计2023年布局组件总产能将达80GW、硅片和电池分别达到70GW左右。

2023年1月初，晶科能源也抛出了总投资186.8亿元扩计划，项目包含“11GW高效电池和15GW高效组件项目”和晶科“储能集成系统及产业配套项目”。

此外，天合光能和阿特斯在2022年也抛出了总投资分别超500亿元、600亿元的扩产计划。阿特斯已正式提交A股IPO，2023年度制定了30-35GW的出货规划。

一方面是一、二线厂商扩产，另一方面以通威太阳能、一道新能为代表的“新一线”强势崛起，加大扩产和抢占市场步伐，可以预期2023年光伏组件市场重新洗牌已在所难免。